¿Qué es el criptoarbitraje y cómo funciona?

Aprende lo que necesitas saber sobre el criptoarbitraje. Este post contiene información sobre varios tipos de técnicas y herramientas de trading, así como los riesgos potenciales existentes.

Para los traders que buscan comenzar a operar haciendo uso del arbitraje, existen algunas diferencias entre las modalidades que puede tener el arbitraje en otros mercados. Sin embargo, el concepto básico es el mismo. Tener éxito aquí implica encontrar precios bajos para un activo o grupo de activos y vender ese mismo activo o grupo por un precio más alto para obtener una ganancia neta.

¿Cómo funcionan los precios de las criptomonedas?

Los precios de las criptomonedas pueden fluctuar bastante de un sitio de intercambios (exchange) a otro. En Coinbase, un Bitcoin (BTC) podría valer $57.000, mientras que al mismo tiempo vale $57.300 en AtomicDEX o $57.100 en Binance. Lo sitios de intercambios de criptomonedas muestran sus precios con base en la operación realizada más reciente. Si un usuario de AtomicDEX, por ejemplo, vende BTC a un precio de $57.400, esto aumentaría el precio a esa cantidad. Del mismo modo, si el precio de venta de la última operación es de $57.200, entonces el precio de BTC específicamente en AtomicDEX baja. Esto ocurre independientemente de la cantidad que se venda.

A menudo, los sitios de intercambios utilizarán fuentes de datos de proveedores confiables o soluciones tipo DTO para mostrar los últimos precios promedio en el mercado. Sin embargo, en última instancia, depende de los comerciantes de un sitio de intercambios en particular convertirse en creadores y compradores (makers y takers) y acordar un precio de compra/venta determinado.

¿Cómo funciona el arbitraje de criptomonedas?

Arbitraje de Exchange

El arbitraje de exchange es una de las formas más fáciles de iniciar operaciones de criptoarbitraje. Esto se realiza simplemente mediante el comercio de criptomonedas simultáneamente en dos sitios de intercambios diferentes. Varios exchanges tienen además tiempos de espera y tarifas de retiro, por lo que es casi imposible aprovechar las oportunidades de arbitraje criptográfico utilizando los mismos fondos dos veces. Una forma más práctica es mantener una cantidad equivalente de fondos en dos plataformas de comercio de criptotrading distintas.

Digamos que tienes 1 BTC (por un valor de $57.000) en el Exchange A y 57.000 USDC (por valor de 1 BTC) en el Exchange B. Ahora imaginemos que el costo en dólares por 1 BTC cae repentinamente a $56.800 en el Exchange B pero solo cae a $56.900 en el Exchange A. Puedes crear inmediatamente órdenes de mercado en ambos exchanges para obtener una ganancia neta de $100. Por supuesto, también debes considerar las tarifas cobradas por ambos exchanges al decidir si realizar o no transacciones simultáneas.

Arbitraje Estadístico

Encontrar oportunidades de criptoarbitraje por cuenta propia y ejecutar con éxito las operaciones puede ser difícil, pero afortunadamente hay muchos bots de trading que utilizan modelos matemáticos para operar a tu nombre y obtener ganancias. Algunos bots pueden intercambiar cientos de activos digitales a la vez con el fin de optimizar todos los escenarios posibles. Si bien muchos bots de trading cripto que utilizan arbitraje estadístico avanzado cobran tarifas mensuales o por cada operación, también hay opciones gratuitas disponibles. Un bot de Pionex, por ejemplo, admite criptoarbitraje de futuros-spot. Superalgos ofrece una opción gratuita y de código abierto para crear bots propios. En lo que respecta a los bots pagos, muchos ofrecen pruebas gratuitas para que puedas probarlos antes de comprometerte con una solución a largo plazo.

Arbitraje Triangular

Aunque es más complejo de ejecutar manualmente, existe una forma en que los criptotraders que hacen arbitraje pueden obtener ganancias con solo usar un intercambio. Esto se puede hacer mediante arbitraje triangular. En términos básicos, esta estrategia involucra tres criptomonedas. Por ejemplo, un comerciante podría vender Bitcoin (BTC) por Zcash (ZEC), luego usar ese Zcash (ZEC) para comprar Dogecoin (DOGE), antes de terminar comprando Bitcoin (BTC) de nuevo con Dogecoin (DOGE). Si existe arbitraje entre estos pares, el trader probablemente obtendrá más Bitcoin (BTC) que alguien que elija hacer HODL en su billetera sin custodio.

Arbitraje de Finanzas Descentralizadas con ‘Yield Farming’

Las finanzas descentralizadas (DeFi) son un área de criptoarbitraje que se hizo popular en 2020 y es mejor conocido como ‘yield farming’ (que podría traducirse como agricultura de rendimiento). Varias plataformas como Yearn Finance permiten a los usuarios encontrar automáticamente oportunidades de arbitraje en protocolos de préstamos DeFi. Por ejemplo, si un usuario puede ganar un 10% en DAI en la Plataforma A y un 15% en USDC en la Plataforma B, el yield farming automatiza el proceso de obtener rendimientos en la plataforma más rentable. Los protocolos encuentran el criptoarbitraje, mientras que el usuario confía en la seguridad de los contratos inteligentes.

El arbitraje DeFi es bastante arriesgado ya que los contratos inteligentes a menudo tienen errores, ya sea por diseño mismo o por accidente. Muchas plataformas experimentales han ofrecido altos rendimientos y no han proporcionado una opción sostenible a largo plazo para los buscadores de arbitraje. Una de estas plataformas es Yam v1, que ofrecía un APY del 10.000 por ciento y luego se bloqueó repentinamente. La capitalización de mercado de la moneda de dicho proyecto se redujo de más de $130 a menos de $1 en el lapso de un día, después de que se descubrió un bug en el contrato.

Calculador de Criptoarbitraje

Si te estás preguntando cómo puedes iniciar en el criptoarbitraje sin tener que usar bots o protocolos de yield farming, hay algunos vídeos en línea (como el ejemplo que tienes abajo) que muestran cómo hacer una calculadora de criptoarbitraje simple pero efectiva usando una hoja de Excel. Todo lo que se necesita es un conocimiento básico de cómo usar las API y agregar fórmulas simples.

Riesgos del Criptoarbitraje y como evitarlos

Sí, el criptoarbitraje puede ser muy provechoso. Sin embargo, deberías estar consciente de los riesgos potenciales que podrían afectar tu habilidad para generar ganancias.

Revisar el nombre y ticker de la moneda

Por ejemplo, DIA (DIA) y Dai (DAI) pueden parecer la misma moneda cuando no se miran los nombres y los tickers con la suficiente atención. Sin embargo, DIA es un ecosistema para datos financieros abiertos, mientras que DAI es una moneda estable respaldada por USD. A veces, los nombres de dos monedas son diferentes, pero los tickers son los mismos. Los ejemplos incluyen FairCoin (FAIR) y FairGame (FAIR), Propy (PRO) y ProChain (PRO), entre otros. Aún más confuso es que muchos tokens ERC-20 construidos en la cadena de bloques Ethereum tienen los mismos nombres de moneda y tickers, pero diferentes direcciones de contrato de token. Esto genera aún más confusión si ambos se encuentran enlistados en los exchanges populares en los que desea comerciar. Por lo general, la solución más sencilla es consultar sitios como CoinMarketCap y CoinGecko para controlar los precios y los volúmenes de negociación en tiempo real. Hacer esta investigación facilita descifrar qué moneda es cuál.

Compara las tarifas de cada exchange + entiende sobre el manejo de activos

Si deseas iniciarte en el criptotrading utilizando un exchange de tipo centralizado, es una buena idea estar al tanto de las tarifas antes de depositar tus monedas. Si bien la mayoría de exchanges centralizados no suelen cobrar tarifas de depósito, muchos cobran tarifas de intercambio o tarifas de retiro elevadas. Esto crea una situación de bloqueo, en la que la mayoría de los usuarios que realizan transacciones de criptoarbitraje mantienen sus monedas en el exchange para evitar pagar tarifas altas. Como mejor práctica de seguridad, es mejor retirar fondos de los exchanges centralizados para evitar posibles violaciones a la seguridad. Los exchanges descentralizados (DEX) ofrecen una forma más segura para realizar criptoarbitraje, ya que no tienen depósitos/retiros, lo que significa que no pueden cobrar tarifas altas. Los DEX también son más seguros ya que le permiten tener total control de sus claves privadas y billetera sin custodio, lo que significa que tiene la propiedad total de sus monedas.

No creas en las promesas de ganancias irreales

Es posible que hayas escuchado la clásica estafa cripto que va al estilo de: "Envíame un Bitcoin y te enviaré dos de vuelta". Desafortunadamente, todavía algunas personas todavía caen en esto de una forma u otra. Por ejemplo, Crypto Arbitrage VIP era un sitio web que prometía rendimientos del 340% y se presentaba como un servicio de duplicación de Bitcoin con pagos legítimos. Desde entonces, el sitio ha sido eliminado, pero los que buscan hacer arbitraje deben tener cuidado con servicios de naturaleza similar a este. Ni el trading de criptoarbitraje, ni ninguna forma de trading, conducen a ganancias instantáneas y exorbitantes. Si algo suena demasiado bueno para ser verdad, probablemente sea falso.

Asegúrate que el par de intercambio deseado/mercado tenga suficiente liquidez

Antes de hacer trading, es importante saber si existen suficientes monedas en los libros de órdenes. Si el exchange no tiene suficiente liquidez o nadie está intercambiento entre los pares comerciales que se buscan, es posible que pierdas algunas oportunidades. A veces, este no es solo el caso en algunos exchanges. Puede ser el caso en todos los ámbitos, especialmente para las monedas de baja capitalización. Entonces, si bien la diferencia de precio entre los exchanges puede resultar atractiva en la superficie, las estrategias de criptoarbitraje deben tener en cuenta el tamaño del mercado mismo.